Um diário útil registra o risco, não o resultado. Os três campos que mudam decisões são a distância até o Max Loss Limit no início do pregão, o tamanho usado como fração desse risco restante e o motivo da entrada. O resultado é consequência deles e pode ser deduzido depois.
Qual campo falta na maioria dos diários?
Falta a distância até o Max Loss Limit no momento em que você decidiu o tamanho da posição. A plataforma já guarda resultado, horário e preço de saída; copiar isso à mão não acrescenta nada.
Esse número, a distância até o Max Loss Limit, determina se a decisão de tamanho foi boa ou ruim, independentemente de ter dado lucro.
Numa Clear 50K, o limite começa $ 2.000 abaixo do saldo inicial. Arriscar 200 $ quando restam 1 900 $ é razoável. Arriscar os mesmos 200 $ quando restam 400 $ é uma aposta na sobrevivência da conta. Um diário que só registra “−200 $” trata os dois dias como idênticos.
Quais colunas um diário precisa ter?
| Coluna | Exemplo | Para que serve |
|---|---|---|
| Distância do MLL na abertura | 1 650 $ | Define o tamanho permitido naquele dia |
| Contratos usados | 3 micros | O que você fez de fato |
| Risco por operação / distância | 30 $ / 1 650 $ = 1,8 % | O número que revela o padrão |
| Motivo da entrada | “rompimento da primeira meia hora” | Separa método de impulso |
Quatro colunas bastam, e a terceira é a que vale o esforço. Ela transforma dois números soltos numa fração comparável entre semanas, tamanhos de conta e tipos de produto. Um trader que mantém essa fração entre 1 % e 3 % em vinte sessões tem um método; um que vai de 1 % a 9 % tem um humor.
O que a fração de risco diz?
A fração de risco diz quantas perdas seguidas a conta aguenta: divida 100 pela fração e você tem o número.
| Fração | Perdas seguidas até o limite | Leitura |
|---|---|---|
| 1 % | 100 | Conservador, lento, seguro |
| 2,5 % | 40 | Faixa de trabalho normal |
| 5 % | 20 | Agressivo, exige acerto alto |
| 10 % | 10 | Uma semana ruim encerra a conta |
Com $ 2.000 de margem numa 50K, 2,5 % equivalem a 50 $ por operação. Para alcançar a meta de $ 3.000 nesse risco, você precisa de uma relação favorável entre acerto e tamanho de ganho, não de sorte. Os parâmetros de cada família estão na comparação das contas.
Qual padrão o diário quase sempre revela?
O diário quase sempre revela que a fração de risco cresce no dia seguinte a um dia negativo. O padrão aparece em três semanas de registros, em quase todo mundo.
A plataforma não mostra isso. Ela mostra dois dias independentes. A coluna da fração mostra 1,8 % na segunda, 2,0 % na terça, e 4,2 % na quarta depois de uma terça ruim. Nenhuma decisão consciente foi tomada; o tamanho simplesmente subiu.
Esse é o mecanismo responsável pela maioria das reprovações. O Daily Loss Limit de $ 1.200 limita o dano de um dia, mas não impede a sequência de dois dias em que o segundo carrega o dobro de risco do primeiro.
A correção é simples e cabe numa regra escrita: depois de um dia negativo, a fração do dia seguinte não pode passar da que você usou no dia negativo. Com o diário, essa regra é verificável. Sem ele, é intenção.
Como fica um registro de cinco sessões?
| Dia | Distância do MLL | Risco por trade | Fração | Resultado |
|---|---|---|---|---|
| Seg | 2 000 $ | 40 $ | 2,0 % | +120 $ |
| Ter | 2 120 $ | 40 $ | 1,9 % | −80 $ |
| Qua | 2 040 $ | 40 $ | 2,0 % | +210 $ |
| Qui | 2 250 $ | 50 $ | 2,2 % | +60 $ |
| Sex | 2 310 $ | 50 $ | 2,2 % | −110 $ |
Nesse registro de cinco sessões a semana fechou em +200 $ e a distância até o limite subiu de 2 000 $ para 2 200 $. Mas o que interessa está na coluna da fração: entre 1,9 % e 2,2 % nos cinco dias, inclusive depois da terça negativa.
Esse é o comportamento que atravessa seis semanas de avaliação. Compare com uma semana que fecha nos mesmos +200 $ com frações de 1,5 %, 1,8 %, 5,1 %, 2,0 % e 6,3 %: mesmo resultado, método inexistente, e a reprovação é questão de tempo.
Repare também que a distância do Max Loss Limit sobe junto com os melhores fechamentos, até travar no saldo inicial mais 100 $. O mecanismo está detalhado no artigo sobre drawdown e Max Loss Limit.
O que não colocar no diário?
Quatro coisas não pertencem ao diário, porque não produzem decisão.
Emoções em texto livre. “Estava ansioso” não produz decisão. “Fração 4,2 % depois de um dia negativo” produz.
Análise do mercado. O diário é sobre você. Onde o índice vai não é informação que você controla.
Dez campos. Um diário de dez colunas é abandonado na segunda semana. Quatro colunas sobrevivem a seis meses, e é a duração que dá valor ao registro.
Resultado em percentual da conta. Numa conta de avaliação, a referência útil é a distância até o limite, não o saldo. O saldo pode estar em alta enquanto a margem encurta.
O diário muda depois da aprovação?
Depois da aprovação o diário ganha uma coluna: a distância até o próximo saque. O lucro passa a ser pago a 90 %, com mínimo de 500 $ por solicitação, e o Max Loss Limit continua sendo o número que encerra tudo.
As contas de avaliação e financiadas são simuladas até a etapa Live, e operar futuros envolve risco substancial de perda. Nada aqui é promessa de ganho. O percurso completo está em como funciona, e a janela de sessão que combina com esse registro, no artigo sobre operar uma hora por dia.
Fontes
- CME Group, especificações do E-mini S&P 500: valor do ponto e do tick usados para converter stops em dinheiro.
- CME Group, horários de negociação: sessões e pausa de manutenção que delimitam o pregão registrado.
- CFTC, avisos ao investidor sobre mercados futuros: alavancagem e risco de perda em futuros.
- National Futures Association, informações ao investidor: papel dos participantes do mercado futuro americano.
Contas simuladas até o Live. O trading de futuros envolve risco substancial de perda.